Les Tutos de Gregory Guilmin 22/05/2025
Le guide en 3 étapes
La plupart des personnes pensent qu’il faut plusieurs heures par mois pour gérer son portefeuille soi-même. Mais c’est faux.
Je vais vous expliquer les trois étapes essentielles que je fais.
1) 1x par mois: je gère mon budget
Cela fait 10 ans que je le fais et cela me permet de:
– Savoir combien je gagne ;
– Identifier les dépenses non essentielles ;
– Identifier mes charges les plus importantes ;
– Déterminer le montant à investir tous les mois ;
– Prendre conscience de l’argent (car avec la carte, on a moins ce contact avec l’argent et on peut avoir l’impression de moins dépenser).
Cette étape est primordiale avant de passer à la suite. Alors, je commence par là.
Cela me prend environ 15 minutes par mois. Parfois un peu plus, disons 30 minutes.
2) Je mets à jour mon tableau de bord tous les 3-6 mois
L’objectif est de lister tous les éléments du patrimoine.
De mon côté, je mets mon tableau de bord à jour tous les 3 mois. Pour avoir une vue claire sur :
– mon cash ;
– mes investissements financiers ;
– mes allocations (d’actifs, géographique, et par taille).
Cette mise à jour me permet de piloter d’éventuelles modifications à faire.
Par exemple, si je souhaite avoir 55% aux USA et que j’ai 40%, alors je vais investir plus aux USA dans le futur.
Temps passé: environ 30 minutes par trimestre
3) Rééquilbrage éventuel de mon portefeuille
Après avoir défini vos différentes allocations (d’actifs, géographique, sectorielle et par taille), il est important de mettre en place votre portefeuille. Et puis, vous vous posez peut-être les questions suivantes: “quand dois-je rééquilibrer mon portefeuille ? Tous les mois ? Une fois par an ? Ou, au contraire, faut-il laisser ses investissements courir et ne plus jamais les toucher ?”.
Ce sont des bonnes questions et voici quelques conseils.
Si vous détenez 75 % dans un ETF qui réplique le S&P 500 et que votre allocation cible est de 50 %, alors il peut être opportun de rééquilibrer ton portefeuille, au fur et à mesure de tes investissements futurs ou alors en une seule opération d’arbitrage. Idéalement, il faudrait le faire en une fois pour coller le plus rapidement possible à votre allocation cible souhaitée.
En revanche, si votre ETF représente 53 % de votre portefeuille financier, il n’est peut-être pas judicieux d’effectuer un rééquilibrage vu les frais et taxes que cela pourrait engendrer. A mes yeux, on peut faire un rééquilibrage à partir d’un déséquilibre de 5% par rapport à une allocation cible (exemple : 55% dans notre exemple vs 50% cible).
Il est important bien entendu d’avoir en tête les éventuels frais et taxes liés à un rééquilibrage.
Enfin, une étude menée par Vanguard en 2022 a montré que la fréquence de rééquilibrage optimale est une fréquence annuelle. En effet, si on rebalance son portefeuille tous les mois, alors les frais et taxes viennent ronger la performance. Si on attend plusieurs années, alors le portefeuille peut être complètement déséquilibré.
